专利质押融资是以知识产权权利人所拥有专利权中的财产权设定质权，作为抵押担保债券，获取银行等金融机构的贷款资金支持一种新型的融资行为。美国的专利质押融资主要采用“市场主导、政府引导”模式，进而筛选出高价值的技术专利。日本则主要采用“政府引导、法律保障”模式，专利与不动产都可作为质押标的物一并进行质押融资。
我国的专利质押融资业务始于2006年10月，交通银行北京分行为科瑞生制药公司发放了首笔150万元的专利质押融资贷款，此后，北京、上海、深圳、浙江等地也逐步开展专利质押融资试点工作，发展速度和贷款的额度逐年上升。相关数据显示，中国专利质押融资总额2015年为560亿元、2016年达670亿元、2017年增加到720亿元。然而，这个看似庞大的融资额度依然远远不能满足国民经济和技术创新发展的需求，更多相关业务的开展也是欲行又止，重要原因之一就在于融资中存在的信用风险问题。
专利质押融资信用风险是指由于信贷资金系数的不确定性，借款人、债券发行人或交易对方不愿意或无力履行合同条件、不能偿还贷款本息等问题，导致违约事件的发生。专利本身的无形性、时间性、价值不确定性等特点，使得融资信用风险问题不可避免，而适当的信用风险管理与调控却可以有效分化风险、规避损失、提升效率。本文从专利权人、企业、政府、银行金融机构等相关参与主体的协同与合作角度出发，对信用风险的结构性分担问题做一些有意义的研究和探讨。
现有文献在专利质押融资及其信用风险的产生与评估方面取得了一些重要的研究成果。Liao, et al.（2009）基于信息不对称前提尝试建立结构性信用风险评估模型。Huang & Yu（2010）则在结构性信用风险评估模型中引入贝叶斯优化。Kim & Sohn (2010)基于支持向量机（SVM）建模技术，建立科技型中小企业技术融资信用违约风险评价模型，研究财务比率、经济指标、技术（行业）评价等宏观因素变化对企业技术融资信用违约的影响。GA-PSO算法建模（夏轶群&王圣权，2016a）、模糊综合评价法（夏轶群&王圣权，2016b）也对信用风险评估有较好的适用性。
专利质押融资信用风险分担机制研究也备受关注。孙巍（2010）从宏观角度分析了知识产权信贷融资模式的信用风险，研究相关法律规范的发展现状、风险控制和补偿过程，以及融资机构之间的结构性关系。李增福等（2010）基于信用风险要素分析以及我国实践环境，提出“银政企合作”的多方共赢质押融资模式。王志强等（2011）的研究关注了再担保风险分配机制及其分配比例问题。Boubakri, et al（2013)的研究成果认为，政府部门的适当干预可以在提高信用风险分担效率方面发挥积极作用。Zhang ,et al（2017）则重点对信用风险传染机理进行研究，建立了一个由风险感知、风险视角、风险响应、风险通信四大状态变量组成的原因树模型，并通过定量仿真模拟，对风险分担结构进行系统性深入探讨。
委托-代理理论模型于1987年由Holmstrom和Milgrom共同提出，该模型的核心思想是通过观测变量推断代理人行为，并借助相应奖惩条件构建激励约束机制，适用于解决多任务委托-代理关系中的激励合约以及工作安排。柯布-道格拉斯生产函数（简称C-D函数）是20世纪30年代由数学家柯布和经济学家道格拉斯共同提出，该函数的特点是基于具体实践场景，根据变量要素变化测量产出变化，可用于对多任务-委托代理模型进行优化。鲍静海（2013）利用柯布-道格拉斯函数结合委托-代理模型，对于各个主体参与下的信用风险分担契约进行了针对性的研究分析。Feltham and Wu (2000)的分析中发现用多个业绩指标测量某项工作时，代理人报酬合同与多个业绩指标的加总值相关，不仅能够解决激励问题，而且可以缓解代理人面对多任务时的分配问题。Dewatripont and Tirole (2005)根据外部性作用的影响，结合多任务-委托模型对研究任务间的替代或者互补情况的影响进行了详细分析。牛仁亮（2018）借助委托-代理模型工具，研究大型商业银行与中小企业等机构合作的可行性，重点分析了不同风险偏好下二者之间的风险分担和代理人激励问题。